8月25日，蚂蚁集团向上交所科创板递交上市招股说明书，同时也向香港联交所递交A1招股申请文件，迈出其在A+H上市关键一步。最近有在关注保险科技领域相关公司和话题，看完招股书里对保险科技相关描述和财务、业务情况，有些个人观点。
蚂蚁在保险科技这方面对外讲的故事：利用平台的流量能够触达更多更下沉的用户，通过场景教育提高用户保障意识，为保司降低获客成本，再结合平台上的数据不断训练的模型完善自己的风控、理赔、核保等智能系统。这部分技术反哺业务里降本增效，业务的数据再继续训练模型，提高模型的智能化和准确率。
保险业务收取佣金，且由于销量大，在面对保司时具有很大的议价能力。后续在把这套智能系统开放给保司，收取技术服务费，从而真正实现招股书里说的“保险科技平台”。
但这个逻辑中有一个比较关键的问题是，保险非刚需、低频、延迟满足，现阶段大部分互联网保险平台都是短险为主，长险的用户决策流程更长。但是得长险者得天下，怎样提高长险的转化率是个很考验的事儿，慧择主要做长险，但大多是依靠保险测评号导流，本质上有点政策风险的。
另外一家就是最近刚获得瑞再和腾讯等机构2.3亿美元的水滴公司，从业务逻辑上来看，与蚂蚁保险有些类似，都是通过场景获得流量，再转化获取用户和保费（佣金）收入。后续通过前端的数据完善自己的技术模型，最终走保险科技的路子。但水滴与蚂蚁不一样的地方是水滴保险年初开始组建线下代理人团队，这部分对于长险业务来说是一个“大杀器”，毕竟面对面与用户沟通且再自建一些网点有助于增信和后续服务。但水滴也面临着用户信任度的问题，如何让用户在同时面对阿里系的蚂蚁集团和创业公司的水滴时选择后者，成为水滴要重点做的事情之一。
但基于国内经济情况、下沉市场的消费需求等，蚂蚁和水滴都是有机会的，就看两个团队如何抓住机会，放大自己的优势。
